Тенденции рапсового рынка в сельхозсезоне 2024/2025
В течение сельхозсезона 2024/2025 в соответствии с данными USDA, потребление рапса достигло исторического максимума - 3 780,0 тыс. тонн. Это на 15,2% больше, чем годом ранее, в 2,3 раза выше, чем 5 лет назад, и в 3,1 раза больше, чем 10 лет назад. По сравнению с уровнем двадцать лет назад, потребление увеличилось в 19,4 раза.
Почти весь собранный рапс направляется на переработку. В сезоне 2024/2025 было переработано 3 650,0 тыс. тонн рапсовых семян. Около 130,0 тыс. тонн использованы в непереработанном виде, в основном в качестве корма для животных.
Потребление формируется за счет внутреннего производства рапса, при этом объем импорта невелик, зато значительные объемы рапса экспортируются.
Предложение на внутреннем рынке отчасти зависит от запасов перед сезоном, однако запасы этого сельхозсырья традиционно невелики.
Например, в сезоне 2024/2025 было собрано 4 650,0 тыс. тонн рапса, из которых около 850,0 тыс. тонн было экспортировано (в Китай и на перерабатывающие предприятия Беларуси, согласно АБ-Центр). Начальные запасы составляли 38,0 тыс. тонн, а на конец сезона - 83,0 тыс. тонн.
Прогноз ситуации на рапсовом рынке
По прогнозам USDA, в сезоне 2025/2026 (по итогам уборки 2025 года) ожидается заметный рост урожайности рапсовых семян в России - до 5 300,0 тыс. тонн.
Однако ведомство прогнозирует снижение потребления до 3 750,0 тыс. тонн, при этом потребление в непереработанном виде увеличится до 150,0 тыс. тонн, а объем переработки сократится до 3 600,0 тыс. тонн.
Весь прирост урожая будет направлен на экспорт (1 500,0 тыс. тонн по сравнению с 850,0 тыс. тонн в предыдущем году).
Комментарии АБ-Центр по прогнозу USDA
Уменьшение объемов переработки на фоне увеличения урожайности может быть обусловлено как ограниченными мощностями переработки на территории страны, так и прогнозом по отношению к дальнейшему росту спроса на мировых рынках, в основном со стороны Китая.
По данным USDA, в сезоне 2024/2025 было произведено 1 424,0 тыс. тонн рапсового масла из 3 650,0 тыс. тонн рапсовых семян. Это составляет около 118,7 тыс. тонн масла в месяц. Согласно Росстату, на протяжении 5 месяцев сезона производство превышало 128,0 тыс. тонн, а 2 месяца – 135,0 тыс. тонн. При максимальной загрузке мощностей предполагается возможность производства 1 638,0 тыс. тонн масла в год. Для этого потребуется 4 200,0 тыс. тонн рапсовых семян. Хотя это не позволит переработать весь урожай (5 300,0 тонн), рост спроса может значительно увеличить производство масла.
В перспективе на сезон 2025/2026 возможно увеличение мощностей переработки, что способствует значительному расширению производства. Поэтому внутреннее потребление на переработку будет во многом зависеть от востребованности рапсового масла на мировых рынках.
Если мировой спрос на рапсовое масло из России снизится или не сможет следовать за растущими возможностями отечественных производителей, возможно увеличение экспорта рапсовых семян (что может потребовать пересмотра экспортных пошлин в сторону снижения).
Основные риски в переработке рапса:
– Зависимость от экспорта. Внутреннее потребление рапсового масла в стране невелико (150-190 тыс. тонн в год).
– Отсутствие разнообразия поставок рапсового масла в разные страны. Российская переработка и ее перспективы в значительной мере зависят от спроса со стороны Китая.
Тем не менее, внутри страны существует высокий спрос на рапсовый жмых и шрот, что позволяет компаниям по переработке ориентироваться на внутренний рынок.
